Resumen Ejecutivo
¿Cómo se calcula el impuesto sobre las ganancias de capital en opciones sobre acciones y RSU?
Cuando usted vende acciones de RSU u opciones sobre acciones, la ganancia (precio de venta menos su base de costo) se grava como ganancias de capital. Si usted mantuvo las acciones por más de 1 año, obtiene tasas de largo plazo: 0%, 15% o 20% dependiendo de sus ingresos. Si las mantuvo por 1 año o menos, es a corto plazo —gravado a su tasa de ingresos ordinarios (hasta 37%). El período de tenencia comienza cuando usted recibe las acciones: en el *vesting* para las RSU, en el ejercicio para las opciones.
Usted vendió algunas acciones. Ahora debe impuestos sobre las ganancias de capital. ¿Cuánto? Depende de cuánto tiempo mantuvo las acciones. Si las mantiene por más de un año, paga una tasa más baja. Si las vende antes, paga su tasa de impuesto sobre la renta completa. Es así de simple.
En resumen: Las ganancias de capital a largo plazo (más de 1 año) se gravan al 0%, 15% o 20%. Las de corto plazo (1 año o menos) se gravan a su tasa ordinaria —hasta 37%. Para la mayoría de las personas, mantener las acciones por más de 1 año ahorra mucho. Consulte nuestras guías cuándo vender RSU y disposición calificada de ISO.
Corto Plazo vs. Largo Plazo
| Corto Plazo | Largo Plazo | |
|---|---|---|
| Período de tenencia | 1 año o menos | Más de 1 año |
| Tasa impositiva | Su tasa de ingresos ordinarios (10%–37%) | 0%, 15% o 20% |
| Cuándo aplica | Venta dentro de 1 año de obtener las acciones | Venta después de más de 1 año |
Ejemplo: Usted está en el tramo del 32%. Vende acciones con una ganancia de $10,000. Corto plazo: $3,200 de impuesto. Largo plazo (tramo del 15%): $1,500 de impuesto. Usted ahorra $1,700 al mantener las acciones por más de 1 año.
¿Cuándo Comienza el Período de Tenencia?
| Tipo de Capital | El Período de Tenencia Comienza |
|---|---|
| RSU | Cuando se consolidan (vesting) (usted recibe las acciones) |
| NSO | Cuando usted ejerce (usted compra las acciones) |
| ISO | Cuando usted ejerce (reglas especiales —vea abajo) |
| ESPP | Cuando usted compra las acciones |
Tasas de Ganancias de Capital a Largo Plazo (2025–2026)
| Estado Civil para la Declaración | 0% | 15% | 20% |
|---|---|---|---|
| Soltero | Hasta ~$49,450 | ~$49,451 – $545,500 | Más de ~$545,500 |
| Casado presentando declaración conjunta | Hasta ~$98,900 | ~$98,901 – $691,000 | Más de ~$691,000 |
Los umbrales se ajustan por inflación cada año.
El Recargo del 3.8% del NIIT
Si sus ingresos superan los $200,000 (soltero) o $250,000 (casado presentando declaración conjunta), usted podría deber un 3.8% adicional sobre los ingresos de inversión —incluidas las ganancias de capital. Ese es el Impuesto sobre la Renta Neta de Inversiones (NIIT). Así, su tasa máxima sobre las ganancias a largo plazo puede ser del 23.8% (20% + 3.8%). Consulte nuestra guía del NIIT.
Reglas Especiales para las ISO
Para las Opciones sobre Acciones Incentivadas (ISO), las reglas son más estrictas. Para obtener el tratamiento de ganancias de capital (y evitar ingresos ordinarios al ejercer), usted necesita una disposición calificada:
- Mantener las acciones 2 años desde la concesión y 1 año desde el ejercicio
- Si usted vende antes, es una "disposición descalificada" —la diferencia en el ejercicio es ingreso ordinario
Consulte nuestra guía de ISO calificadas vs. descalificadas para más detalles.
RSU: Usted Ya Paga Impuestos en el Vesting
Cuando las RSU se consolidan (vesting), usted paga impuestos sobre la renta ordinaria por el valor. Esa es su base de costo. Cuando vende, solo debe ganancias de capital sobre la apreciación desde el vesting.
Ejemplo: Las RSU se consolidan a $50/acción. Usted paga impuestos sobre la renta por ese valor. Usted vende a $60/acción un año después. Su ganancia es de $10/acción. Si usted mantuvo las acciones por más de 1 año, esos $10 son ganancias de capital a largo plazo. Si vendió dentro de un año, es a corto plazo.
Preguntas Frecuentes
¿Siempre es mejor mantener las acciones por más de 1 año?
No siempre. Si usted necesita el dinero, o le preocupa que el valor de la acción baje, vender antes puede tener sentido. Los ahorros fiscales por mantener las acciones podrían no compensar el riesgo. Pero si de todos modos las va a mantener, la marca de 1 año es importante a considerar.
¿Se aplican impuestos estatales a las ganancias de capital?
Sí. La mayoría de los estados gravan las ganancias de capital como ingresos. California, Nueva York y otros tienen sus propias tasas. Su impuesto total = federal + estatal.
¿Qué pasa si tengo una pérdida?
Las pérdidas de capital pueden compensar las ganancias de capital. Si usted tiene más pérdidas que ganancias, puede deducir hasta $3,000 por año contra los ingresos ordinarios. El resto se traslada. Consulte nuestra guía de recolección de pérdidas fiscales.
Descargo de responsabilidad: Esta guía tiene fines educativos. No constituye asesoramiento fiscal.
Última Actualización: Marzo de 2026 | Equipo de Investigación: VestingStrategy